Morningstar
Analyse ETF

Les ETF les plus performants pour les investisseurs français

L’ETF VanEck Crypto & Blockchain Innovators UCITS et l’ETF VanEck Defense ont fait partie des ETF les plus performants en avril 2025.

Bella Albrecht 07.05.2025
Facebook Twitter LinkedIn
Font-Size

時計と図形を背景にした「ETF」のコラージュイラスト。

Les fonds négociés en bourse, ou ETF, sont souvent des instruments peu coûteux permettant aux investisseurs de suivre des indices populaires ou de tirer parti des choix de gestionnaires expérimentés pour tenter de battre le marché. Les meilleurs d’entre eux servent de base à un portefeuille et, contrairement aux fonds communs de placement à capital variable, tous les ETF sont négociés en bourse tout au long de la journée.

En avril 2025, les ETF les plus performants comprenaient le fonds technologique actions VanEck Crypto & Blockchain Innovators UCITS ETF DAPP et le fonds actions matériaux industriels VanEck Defense ETF DFNS. Les données de cet article proviennent de Morningstar Direct.

Sélection des ETF les plus performants

Pour trouver les ETF les plus performants du mois, nous avons passé au crible ceux des catégories actions, allocation ou revenu fixe de Morningstar qui sont disponibles en France. Nous avons exclu les ETN (exchange-traded notes) et les ETF dont l’actif total est inférieur à 25 millions de dollars (22 millions d’euros). Nous avons également exclu les fonds appartenant aux catégories “trading” de Morningstar, car ces fonds sont conçus pour des traders actifs et ne conviennent pas aux investisseurs à long terme.

Dans notre liste, cinq fonds appartiennent à la catégorie immobilier - Europe indirecte, dont le nom moyen a augmenté de 3,81% en avril.

Les 10 ETF les plus performants en avril 2025

  1. VanEck Crypto & Blockchain Innovators UCITS ETF DAPP
  2. VanEck Defense ETF DFNS
  3. iShares European Property Yield UCITS ETF IPRP
  4. SPDR FTSE EPRA Europe ex UK Real Estate UCITS ETF ZPRP
  5. Xtrackers MSCI EM Latin America ESG Swap UCITS ETF XMLA
  6. BNP Paribas Easy FTSE EPRA/NAREIT Eurozone Capped EEE
  7. iShares STOXX Europe 600 Real Estate UCITS ETF (DE) EXI5
  8. Amundi Index Solutions - Amundi FTSE EPRA Europe Real Estate EPRE
  9. Xtrackers FTSE Developed Europe Real Estate UCITS ETF D5BK
  10. iShares STOXX Europe 600 Utilities UCITS ETF (DE) EXH9

[Insérer le graphique Playfair des ETF les plus performants ici. Auteur = Morningstar Automation. Veillez à sélectionner le graphique correspondant à votre région]

Les ETF les plus performants disponibles en France

Source: Morningstar Direct. Data as of April 30, 2025.

Indicateurs des ETF les plus performants

VanEck Crypto & Blockchain Innovators UCITS ETF


Le VanEck Crypto & Blockchain Innovators UCITS ETF de 266 millions d’euros a été le FNB le plus performant en avril, avec un rendement de 8,82%. L’ETF VanEck à gestion passive a battu la baisse de 2,91% du fonds moyen dans la catégorie technologie des actions de Morningstar pour le mois. Au cours des 12 derniers mois, le VanEck Crypto & Blockchain Innovators UCITS ETF a rapporté 12,66%, surperformant le gain de 2,38% du fonds moyen de sa catégorie, laissant l’ETF dans le 15e percentile.

Le VanEck Crypto & Blockchain Innovators UCITS ETF a une note de médaillé Morningstar de bronze. Il a été lancé en avril 2021.

VanEck Defense ETF

  • Morningstar Rating : N/A
  • Frais de gestion : 0,55%
  • Catégorie Morningstar : Actions Matériaux industriels

Le deuxième ETF le plus performant en avril était le VanEck Defense ETF, d’une valeur de 4,2 milliards d’euros. L’ETF VanEck, géré passivement, a enregistré un rendement de 7,32 %, surpassant la moyenne des fonds d’actions de matériaux industriels, qui ont perdu 1,85 %. Sur l’année écoulée, l’ETF VanEck Defense a enregistré une performance de 56,50 %, supérieure à celle du fonds moyen de sa catégorie (3,28 %), ce qui place l’ETF dans le 1er centile.

Le VanEck Defense ETF a une note négative Morningstar Medalist, ce qui signifie que nos analystes s’attendent à ce qu’il soit l’un des moins performants de sa catégorie et pensent qu’il est peu probable qu’il offre des rendements positifs après déduction des frais.

iShares European Property Yield UCITS ETF

  • Morningstar Rating : ★★★
  • Frais de gestion : 0,40%
  • Catégorie Morningstar : Immobilier - Indirect Europe

L’iShares European Property Yield UCITS ETF, d’une valeur de 2 milliards d’euros, s’est classé troisième pour le mois, avec un rendement de 7,19 %. L’ETF iShares, qui est géré passivement, a dépassé le rendement moyen de 3,81 % des fonds de la catégorie immobilier - Europe indirecte pour le mois d’avril. Au cours des 12 derniers mois ( ), l’ETF iShares a réalisé une performance de 11,36%, supérieure au gain moyen de 4,12% des fonds de sa catégorie, plaçant l’ETF dans le 7ème percentile.

L’iShares European Property Yield UCITS ETF, lancé en novembre 2005, est noté Neutre par Morningstar Medalist.

SPDR FTSE EPRA Europe ex UK Real Estate UCITS ETF

  • Morningstar Rating : ★★
  • Frais de gestion : 0,30%
  • Catégorie Morningstar : Immobilier - Indirect Europe

Avec une performance de 7,04%, le SPDR FTSE EPRA Europe ex UK Real Estate UCITS ETF, d’une valeur de 129 millions d’euros, s’est classé quatrième en avril. L’ETF State Street, géré passivement, a surpassé le rendement moyen de 3,81 % des fonds immobiliers indirects européens. Au cours de l’année écoulée, le fonds a gagné 9,36%, soit une performance supérieure à celle des fonds de sa catégorie (4,12%), ce qui le place dans le 14e percentile pour la période.

Le SPDR FTSE EPRA Europe ex UK Real Estate UCITS ETF a une note Morningstar neutre. Il a été lancé en août 2015.

Xtrackers MSCI EM Latin America ESG Swap UCITS ETF

  • Morningstar Rating : ★★
  • Frais de gestion : 0,40%
  • Catégorie Morningstar : Actions Amérique Latine

Le cinquième ETF le plus performant est le Xtrackers MSCI EM Latin America ESG Swap UCITS ETF, d’une valeur de 29 millions d’euros, qui a gagné 6,80% en avril. Cet ETF Xtrackers à gestion passive a battu la performance moyenne de 2,52% des fonds de la catégorie des actions d’Amérique latine. Au cours des 12 derniers mois, le Xtrackers MSCI EM Latin America ESG Swap UCITS ETF a baissé de 6,00%, devançant la baisse moyenne de 9,93% des fonds de sa catégorie et le plaçant dans le 7ème percentile.

Le Xtrackers MSCI EM Latin America ESG Swap UCITS ETF, lancé en juin 2007, a reçu la note de bronze de Morningstar Medalist.

BNP Paribas Easy FTSE EPRA/NAREIT Eurozone Capped

  • Morningstar Rating : ★★★
  • Frais de gestion : 0,41%
  • Catégorie Morningstar : Immobilier - Indirect Zone Euro

L’ETF BNP Paribas Easy FTSE EPRA/NAREIT Eurozone Capped, d’une valeur de 205 millions d’euros, a été le sixième ETF français le plus performant en avril, avec une performance de 6,61%. Le rendement de l’ETF BNP Paribas géré passivement a dépassé le gain de 3,11% du fonds moyen dans la catégorie Morningstar " immobilier - zone euro indirecte “. Sur l’année écoulée, le BNP Paribas Easy FTSE EPRA/NAREIT Eurozone Capped a réalisé une performance de 7,08%, supérieure à la moyenne des fonds de sa catégorie (3,28%), ce qui place l’ETF dans le 12ème percentile.

Le fonds BNP Paribas Easy FTSE EPRA/NAREIT Eurozone Capped, noté neutre, a été lancé en juillet 2004.

iShares STOXX Europe 600 Real Estate UCITS ETF (DE)

  • Morningstar Rating : ★★
  • Frais de gestion : 0,52%
  • Catégorie Morningstar : Immobilier - Indirect Europe

Le septième ETF le plus performant en avril a été l’iShares STOXX Europe 600 Real Estate UCITS ETF (DE), d’une valeur de 95 millions d’euros. L’ETF iShares, géré passivement, a enregistré une performance de 6,27%, dépassant la moyenne des fonds immobiliers indirects européens, qui ont gagné 3,81%. Au cours des 12 derniers mois, l’iShares STOXX Europe 600 Real Estate UCITS ETF (DE) a réalisé une performance de 6,62%, supérieure à la moyenne des fonds de sa catégorie (4,12%), ce qui place l’ETF dans le 22ème percentile.

L’iShares STOXX Europe 600 Real Estate UCITS ETF (DE) a une note de médaillon Morningstar négative. Il a été lancé en septembre 2006.

Amundi Index Solutions - Amundi FTSE EPRA Europe Real Estate

  • Morningstar Rating : ★★★
  • Frais de gestion : 0,30%
  • Catégorie Morningstar : Immobilier - Indirect Europe

L’Amundi Index Solutions - Amundi FTSE EPRA Europe Real Estate, d’une valeur de 67 millions d’euros, s’est classé huitième au cours du mois, avec un rendement de 5,80 %. L’ETF Amundi, qui est géré passivement, a dépassé le gain moyen de 3,81% des fonds de la catégorie immobilier - Europe indirecte. Au cours de l’année écoulée, l’ETF Amundi a réalisé une performance de 5,86%, supérieure à la performance moyenne de 4,12% des fonds de sa catégorie, ce qui le place dans le 29ème percentile en termes de performance.

L’Amundi Index Solutions - Amundi FTSE EPRA Europe Real Estate, noté neutre, a été lancé en janvier 2018.

Xtrackers FTSE Developed Europe Real Estate UCITS ETF

  • Morningstar Rating : ★★★
  • Frais de gestion : 0,33%
  • Catégorie Morningstar : Immobilier - Indirect Europe

Avec un gain de 5,77%, le Xtrackers FTSE Developed Europe Real Estate UCITS ETF, d’une valeur de 852 millions d’euros, s’est classé neuvième en avril. L’ETF Xtrackers, géré passivement, a surpassé le rendement moyen de 3,81 % des fonds immobiliers indirects européens. Au cours des 12 derniers mois, le fonds a réalisé une performance de 5,92%, supérieure à la performance de 4,12% des fonds de sa catégorie, ce qui le place dans le 28ème percentile.

Le Xtrackers FTSE Developed Europe Real Estate UCITS ETF, lancé en mars 2010, a une note de médaillé Morningstar d’argent.

iShares STOXX Europe 600 Utilities UCITS ETF (DE)

  • Morningstar Rating : ★★★
  • Frais de gestion : 0,46%
  • Catégorie Morningstar : Actions Utilities

Le dixième ETF le plus performant est l’iShares STOXX Europe 600 Utilities UCITS ETF (DE), d’une valeur de 304 millions d’euros, qui a gagné 5,51% en avril. L’ETF iShares à gestion passive a battu la performance moyenne de 0,08% des fonds dans la catégorie des actions de services publics. Au cours de l’année écoulée, le iShares STOXX Europe 600 Utilities UCITS ETF (DE) a progressé de 23,75%, surperformant le rendement moyen de 16,57% des fonds de sa catégorie et le plaçant dans le 6e percentile.

Le iShares STOXX Europe 600 Utilities UCITS ETF (DE) a une note de Morningstar Medalist négative. Il a été lancé en juillet 2002.

Qu’est-ce qu’un ETF ?

Les fonds négociés en bourse sont des investissements qui s’échangent tout au long de la journée sur les marchés boursiers, à l’instar des actions individuelles. Ils diffèrent des fonds communs de placement traditionnels - connus sous le nom de fonds ouverts - qui ne peuvent être achetés ou vendus qu’à un prix unique chaque jour. Historiquement, les ETF ont suivi des indices, mais ces dernières années, de plus en plus d’ETF ont été gérés activement. Les ETF couvrent un large éventail de classes d’actifs, notamment les actions, les obligations, les matières premières et, plus récemment, les crypto-monnaies.

Les meilleurs ETF : D’autres idées à prendre en compte

Les investisseurs qui souhaitent trouver d’autres ETF parmi les plus performants ou les moins chers peuvent procéder comme suit :

  • Utilisez l’outil ETF Screener pour trouver les meilleurs ETF selon vos critères spécifiques. Vous pouvez rechercher des fonds en fonction de leurs frais, des Morningstar Medalist Ratings, de la durée d’activité des gérants, etc.
  • Consultez les recherches sur les ETF publiées par Morningstar.
  • Comparez les fonds et les ETF côte à côte et suivez facilement leurs valorisations, leurs notations et leurs frais.

Cet article a été compilé par Bella Albrecht, édité par Lauren Solberg et revu par Jocelyn Jovène.

© Morningstar, 2025 - L’information contenue dans ce document est à vocation pédagogique et fournie à titre d’information UNIQUEMENT. Il n’a pas vocation et ne devrait pas être considéré comme une invitation ou un encouragement à acheter ou vendre les titres cités. Tout commentaire relève de l’opinion de son auteur et ne devrait pas être considéré comme une recommandation personnalisée. L’information de ce document ne devrait pas être l’unique source conduisant à prendre une décision d’investissement. Veillez à contacter un conseiller financier ou un professionnel de la finance avant de prendre toute décision d’investissement.


L'auteur ou les auteurs ne possèdent pas de parts dans les titres mentionnés dans cet article. En savoir plus sur les politiques éditoriales de Morningstar.

Facebook Twitter LinkedIn
Font-Size

A propos de l'auteur

Bella Albrecht  est data journalist pour Morningstar.

© Copyright 2025 Morningstar, Inc. Tous droits réservés.

Termes & Conditions        Vie privée        Cookie Settings        Divulgations

La notation Morningstar à base d'étoiles pour les actions est attribuée en fonction de l'estimation de la juste valeur d'une action réalisée par nos analystes. Il s'agit d'une prévision/opinion et non pas d’une affirmation. Morningstar attribue des notations à base d'étoiles en fonction de l'estimation de la juste valeur d'une action réalisée par nos analystes. Quatre composantes conditionnent cette notation à base d’étoiles : (1) notre évaluation de l'avantage concurrentiel de l’entreprise, (2) notre estimation de la juste valeur de l'action, (3) le degré d’incertitude entourant cette estimation de la juste valeur et (4) le cours actuel de l'action sur les marchés. Ce processus aboutit ensuite à l'attribution d'une seule notation, qui est mise à jour quotidiennement. La note maximale de 5 étoiles reflète l'opininon/hypothèse que l'action est actuellement valorisée à sa juste valeur, la note minimale de 1 indiquant l'inverse. Si nos hypothèses de base sont correctes, le prix du marché convergera au fil du temps vers notre estimation de la juste valeur, en règle générale dans les trois ans. Les investissements dans des valeurs mobilières sont soumis aux fluctuations du marché et à d'autres risques. Les performances passées d'un titre peuvent ou non se confirmer et ne préjugent pas des performances futures. Pour de plus amples détails relatifs à la notation Morningstar à base d'étoiles pour les actions, nous vous invitons à consulter

L'estimation quantitative de la juste valeur représente l'estimation de Morningstar de la valeur (en dollars) par action des fonds propres d'une entreprise. L'estimation quantitative de la juste valeur se fonde sur un modèle statistique dérivé de l'estimation de la juste valeur que les analystes actions de Morningstar attribuent aux entreprises, accompagnée de prévisions financières. L'estimation quantitative de la juste valeur est calculée quotidiennement. Il s'agit d'une prévision/opinion et non pas d’une affirmation. Les investissements dans des valeurs mobilières sont soumis aux fluctuations du marché et à d'autres risques. Les performances passées d'un titre peuvent ou non se confirmer et ne préjugent pas des performances futures. Pour de plus amples détails relatifs à l'estimation quantitative de la juste valeur, veuillez consulter

La notation « Morningstar Medalist » est l'expression synthétique de l'analyse prospective des stratégies d'investissement de Morningstar telles qu'elles sont proposées via des véhicules spécifiques en utilisant une échelle de notation « Gold », « Silver », « Bronze », « Neutral » et « Negative ». Les notes indiquent quels investissements, selon Morningstar, sont susceptibles de surperformer un indice pertinent ou la moyenne d'un groupe de pairs sur une base ajustée du risque au fil du temps. Les produits d'investissement sont évalués sur trois piliers clés (personnes, société mère et processus) qui, lorsqu'ils sont associés à une évaluation des frais, constituent la base de la conviction de Morningstar dans les mérites d'investissement de ces produits et déterminent la note de « Medalist » qui leur est attribuée. Les notes des piliers prennent la forme de « Faible », « Inférieur à la moyenne », « Moyen », « Supérieur à la moyenne » et « Élevé ». Les piliers peuvent être évalués via l'évaluation qualitative d'un analyste (soit directement sur un véhicule couvert par l'analyste, soit indirectement lorsque les notes de pilier d'un véhicule couvert sont suivis pour un véhicule non couvert connexe) ou à l'aide de techniques algorithmiques. Les véhicules sont classés en fonction de leurs performances attendues dans des groupes de notation définis par leur catégorie Morningstar et leur statut actif ou passif. Lorsque les analystes couvrent directement un véhicule, ils attribuent les notes des trois piliers en fonction de leur évaluation qualitative, sous la supervision du comité de notation des analystes, les surveillent et les réévaluent au moins tous les 14 mois. Lorsque les véhicules sont couverts soit indirectement par des analystes, soit par des algorithmes, les notations sont attribuées mensuellement. Pour des informations plus détaillées sur ces notations, y compris leur méthodologie, veuillez-vous cliquer sur ici

Les notes « Morningstar Medalist » ne sont pas des déclarations de fait, ni des notes de crédit ou de risque. La notation « Morningstar Medalist » (i) ne doit pas être utilisée comme seule base d'évaluation d'un produit d'investissement, (ii) implique des risques et des incertitudes inconnus qui peuvent faire en sorte que les attentes ne se réalisent pas ou qu'elles diffèrent considérablement de ce qui était attendu, (iii) n’est pas garantie d'être basée sur des hypothèses ou des modèles complets ou exacts lorsqu'ils sont déterminés de manière algorithmique, (iv) implique le risque que l'objectif de rendement ne soit pas atteint en raison de facteurs tels que des changements imprévus dans les stratégies de gestion, la technologie, le développement économique, l’évolution des taux d'intérêt, les coûts d'exploitation et/ou de matériel, la pression concurrentielle, le droit de la surveillance, le taux de change, le taux d'imposition, les variations des taux de change et/ou les changements des conditions politiques et sociales, et (v) ne doit pas être considérée comme une offre ou une sollicitation d'achat ou de vente du produit d'investissement. Un changement dans les facteurs fondamentaux sous-jacents de la note « Morningstar Medalist » peut signifier que la note n'est plus exacte par la suite.

Pour plus d'informations sur la notation historique « Morningstar Medalist » pour tous les instruments d'investissement suivis par Morningstar, veuillez contacter votre bureau Morningstar local.

Pour des informations plus détaillées sur les conflits d'intérêts, y compris les divulgations de l'EU MAR, veuillez consulter le document « Morningstar Medalist Rating Analyst Conflit of Interest & Other Disclosures for EMEA » ici

Choisissez votre version du site Pour être sûr d’accéder aux bonnes informations, nous devons savoir si vous êtes un investisseur particulier ou professionnel.